ABIDJAN, 4 juillet, 2023 – Advanced Finance and Investment Group (« AFIG Funds »), gestionnaire de fonds de capital-investissement africain de premier plan, a le plaisir d’annoncer l’acquisition réussie de Nouvelle Mici-Embaci (« NME » ou la « Société ») auprès de Holea Holding (« Holea » ou le « Vendeur »), la société mère de l’éminent conglomérat agro-industriel ivoirien, le Groupe Carré d’Or. Cette acquisition s’accompagne de la mise en place d’une nouvelle équipe de direction.
Fondée en 1983, Nouvelle Mici Embaci est une société leader dans l’industrie de l’emballage en Côte d’Ivoire et en Afrique de l’Ouest francophone. La société est spécialisée dans la fabrication d’emballages en carton ondulé et de sacs en polypropylène, et propose également des services d’impression industrielle. Nouvelle Mici Embaci est le fournisseur privilégié de plusieurs grandes entreprises locales et multinationales en Côte d’Ivoire et dans la région, ce qui témoigne de la supériorité de ses solutions d’emballage et d’une qualité de service exceptionnelle.
Le processus d’acquisition s’est déroulé en trois phases, débutant en mars 2023 avec l’approbation d’un prêt d’acquisition de Bridge Bank Group Côte d’Ivoire. Cette phase a été suivie en mai 2023 par la signature de l’accord d’investissement en capital par Norfund et la finalisation des accords de vente avec le vendeur. La dernière phase de décaissement a été achevée aujourd’hui. Avec son co-investisseur en capital, Norfund, et ses partenaires prêteurs Bridge Bank Côte d’Ivoire et Mauritius Commercial Bank, AFIG Funds a mis en place une structure innovante de financement par effet de levier, pour l’acquisition à 100 % de la société.
La société est désormais sous le contrôle opérationnel total du consortium d’actionnaires, et sous la direction de M. Mustafa Ezzeddine, promu directeur général, après avoir occupé pendant plusieurs années le poste de directeur général adjoint. M. Tareck Ezzeddine conserve son poste de co-directeur général adjoint et M. Albert Diadhiou est également nommé co-directeur général adjoint.
Cette vente permet ainsi au vendeur, le Groupe Carré d’Or, de se recentrer sur le développement de ses activités principales, notamment la production et distribution de produits de grande consommation. Pour AFIG Funds et Norfund, cette acquisition significative offre l’opportunité d’amplifier une activité prometteuse, ancrée dans une économie de premier plan, au sein de la zone francophone et de l’Afrique de l’Ouest. Cela inclut la mise en œuvre d’un solide plan de modernisation et d’une stratégie de croissance régionale.
El Hadji Mohamad Ezzeddine, CEO du Groupe Carré d’Or, s’est félicité de cette opération en déclarant : « Je souhaite poursuivre mon partenariat avec AFIG Funds en apportant à NME, à travers la relation commerciale avec notre groupe que nous comptons développer, tout le soutien dont elle a besoin pour continuer sur la voie du succès ».
M. Emile Abi-Aad, directeur général adjoint de Holea Holding, a déclaré à propos de la transaction : « C’est le résultat d’un engagement constructif afin de trouver les bons partenaires pour reprendre Nouvelle Mici Embaci. Nous sommes ravis d’annoncer la vente de NME, à un groupe d’investisseurs de renom dirigé par AFIG Funds. AFIG Funds et ses partenaires nous ont montré la meilleure approche et les meilleures aptitudes à développer cette activité. C’était important pour nous, car notre conglomérat a l’intention de rester un client fidèle de NME. Passer le relais à un acquéreur capable de valoriser ses investissements est pour nous le moyen le plus logique d’assurer la croissance durable de l’entreprise. Nous nous réjouissons de continuer à soutenir NME sous une autre forme. »
Mme Ellen Rasmussen, vice-présidente exécutive de Norfund’s Green Infrastructure and Scalable Enterprises, a déclaré : « Norfund se réjouit d’investir dans Nouvelle Mici Embaci aux côtés de AFIG Funds. Cet investissement est un vote de confiance dans les perspectives et le modèle d’entreprise de la société. Alors que nous travaillons à la modernisation des opérations de NME et à l’élargissement de sa clientèle, nous sommes impatients d’utiliser les meilleures normes internationales, y compris, mais sans s’y limiter, la gouvernance et la durabilité, dans le cadre de notre engagement en faveur de la création d’emplois et du développement de la Côte d’Ivoire. »
M. Papa Madiaw Ndiaye, directeur général d’AFIG Funds, a également déclaré : « Nous sommes heureux d’avoir conclu l’acquisition de Nouvelle Mici Embaci. Cette opération n’aurait pas été possible sans le soutien de nos investisseurs et le partenariat étroit avec Holea Holding. Nous sommes impatients de bâtir sur les fondations que Holea Holding a créées et de faire de NME un champion régional de l’industrie de l’emballage en Afrique. »
Plusieurs acteurs clés ont joué un rôle déterminant dans la réalisation de ce rachat innovant par effet de levier :
- ASAFO and Co a agi en tant que conseiller juridique du consortium AFIG Funds
- Ernst & Young Cote d’Ivoire a fourni des conseils financiers à AFIG Funds et à son co-investisseur Norfund, en ce qui concerne l’examen financier et la diligence de la société
- KeysFinance Partners Limited a agi en tant que conseiller financier de Holea Holding pour cette transaction
Notes aux rédacteurs :
A propos de AFIG Funds (www.afigfunds.com)
Advanced Finance & Investment Group (« AFIG Funds ») est une société de gestion de fonds de capital-investissement de premier plan, créée en 2006 et gérant deux fonds, Atlantic Coast Regional Fund et AFIG Fund II. AFIG Funds réalise des investissements en capital destinés à des entreprises en phase de croissance dans divers secteurs en Afrique de l’Ouest, du Centre et de l’Est et dans des entreprises dirigées exclusivement par des entrepreneurs africains et ayant un fort impact sur leurs économies. AFIG Funds est enregistré à l’île Maurice et a son siège à Dakar, au Sénégal.
A propos de Holea Holding
Holea Holding est la société holding du groupe agro-industriel Carré d’Or, un conglomérat familial ayant des intérêts dans des secteurs variés tels que les produits de grande consommation, de la logistique et de la vente au détail en Afrique de l’Ouest.
A propos de Norfund (www.norfund.no)
Norfund est le fonds d’investissement norvégien pour les pays en développement. Sa mission est de créer des emplois et d’améliorer les conditions de vie en investissant dans des entreprises qui œuvrent en faveur du développement durable. Norfund est détenu et financé par le gouvernement norvégien et constitue l’outil le plus important dont dispose le gouvernement pour renforcer le secteur privé dans les pays en développement et pour réduire la pauvreté. Le portefeuille de Norfund s’élève à 3,2 milliards de dollars répartis entre l’Afrique subsaharienne, l’Asie du Sud-Est et l’Amérique centrale. Norfund a quatre domaines d’investissement : les énergies renouvelables, l’inclusion financière, les entreprises offrant un potentiel de développement et les infrastructures vertes. Norfund investit également dans des fonds de capital-investissement et de capital-risque. Les investissements dans les énergies renouvelables représentent environ 50 % du portefeuille et 50 % du portefeuille se trouve en Afrique subsaharienne.
A propos de Bridge Bank Group Cote d’Ivoire (www.bridgebankgroup.com)
BBG CI a démarré ses activités en Côte d’Ivoire en 2006 en tant que banque axée sur les PME et s’est depuis développée pour répondre aux besoins des grandes entreprises locales des secteurs privé et public, des institutions financières et de la classe moyenne et supérieure dans le domaine des services bancaires aux consommateurs. BBG CI procède actuellement à la refonte de son modèle économique en vue de s’orienter vers une nouvelle clientèle et un nouveau créneau de produits, en s’appuyant sur un service à la clientèle attrayant, sur son assise financière et sur une gouvernance renforcée. Son principal objectif a toujours été la satisfaction du client à travers la fourniture de produits et services innovants et sur mesure, ce qui lui a valu d’être nommée meilleure banque de Côte d’Ivoire pour le service à la clientèle pendant quatre années consécutives et meilleure banque de Côte d’Ivoire par le magazine Global Finance trois années de suite. Aujourd’hui, le groupe Bridge offre, en plus des produits et services bancaires offerts à travers ses banques en Côte d’Ivoire et au Sénégal, des produits de courtage et de financement structuré (Bridge Securities), de gestion d’actifs (Bridge Asset Management) et de financement du secteur informel et de la méso-finance (Bridge Microfinance).
A propos de Mauritius Commercial Bank (www.mcb.mu )
La Mauritius Commercial Bank (MCB) est la plus ancienne et la plus grande banque commerciale de l’île Maurice. Fondée en 1838, elle est devenue une institution financière de premier plan dans la région. La MCB est notée Baa3 par Moody’s Investors Service. La MCB offre à ses clients une large gamme de produits et de services bancaires, notamment des services bancaires aux particuliers, aux entreprises, des services bancaires d’investissement et des services de trésorerie. La MCB s’engage à fournir à ses clients la meilleure expérience bancaire possible et est toujours à la recherche de nouvelles façons d’améliorer ses produits et services.
A propos d’Asafo & Co. (www.asafoandco.com)
ASAFO & Co. est un cabinet international, qui propose une gamme unique et intégrée de services juridiques de haut niveau en relation avec le continent africain. Avec des équipes expérimentées sur le terrain dans les principaux hubs du continent africain et une couverture panafricaine unique, ASAFO & Co. se positionne comme le premier cabinet d’avocats international dédié à l’Afrique. Nos équipes interviennent sur des opérations juridiques complexes et de grande envergure dans un grand nombre de secteurs industriels tels que l’énergie (conventionnelle et renouvelable), les infrastructures, les ressources naturelles, les télécommunications et les services financiers. ASAFO & Co. intervient régulièrement auprès de gouvernements, Etats, investisseurs privés, promoteurs, banques commerciales et de développement, institutions financières de développement ou encore de fonds d’investissement.
A propos de KeysFinance Partners (www.keysfinance.com)
Basée à Abidjan, KeysFinance Partners est une banque d’affaires spécialisée dans les opérations de cessions, acquisitions, levées de fonds et conseil financier en Afrique subsaharienne. Depuis sa création en 2014 par Joël Cadier, avec le soutien d’investisseurs africains, la société a réalisé de nombreuses opérations de M&A dans la région pour un montant cumulé supérieur à 300 millions d’euros.
